Digicel logra acuerdo con 75% de acreedores a cambio de una participación accionaria
Digicel Group habría logrado un acuerdo preliminar con cerca del 75 por ciento de los tenedores de deuda de la compañía, quienes aceptaron intercambiar parte de su inversión por una participación accionaria en Digicel.
Tras casi dos años de haberse declarado en quiebra, Digicel, fundada por Denis O’Brien, dijo que logró el respaldo de dos grupos de acreedores para firmar un acuerdo de reestructuración de su deuda que suma cerca de 6 mil millones de dólares.
Según The Irish Times, Digicel habría logrado convencer al 75 por ciento de sus acreedores para un acuerdo preliminar de reestructuración. Los acreedores con bonos a vencer el pasado marzo de 2023, otorgaron un nuevo periodo de gracia de 15 días para permitir la recapitalización de la firma y una estrategia de estabilización.
Digicel dijo haber llegado a un acuerdo con la mayoría de sus acreedores el pasado 28 de febrero, un día antes del vencimiento de cerca de 925 millones de dólares en bonos. A partir de este anuncio, Fitch Ratings informó que redujo la calificación de deuda de Digicel desde C a CC.
El acuerdo con los acreedores implicaría un recorte de aproximadamente 1.8 mil millones de dólares, a cambio de una participación accionaria en Digicel. Dados los términos del acuerdo, O’Brien reduciría su participación en la compañía hasta un 10 por ciento, mientras que los acreedores tomarían el 90 por ciento del capital.
Golden Tree Asset Management, PGIM Fixed Income y Contrarian Capital Management han sido nombradas previamente como las firmas que tomarán el control de Digicel cuando O’Brien ceda su participación, según reportó TeleGeography.
La compañía informó que el fundador “permanecerá involucrado activamente en el negocio como director” y conservará una participación en el capital.
Digicel detalla que este acuerdo permitiría convertir cerca de 925 millones de dólares en bonos de Digicel Limited (DL) con vencimiento en 2023 y otros 250 millones de dólares de Digicel International Finance Limited subordinados a 2026 en participaciones de capital en DL.
También proporcionaría pagos en efectivo a los titulares de los bonos convertibles subordinados de Digicel Group Holdings Limited (DGHL) por 208 millones de dólares y a los bonos sin garantía a 2025 por 432 millones de dólares.
